Eier builder byggelån er blitt vanskeligere å finne som boliglån industrien har nesten gjort unna med disse høyt spesialiserte produkter. Eieren builder programmer som forblir sterke bruker industrien titan, Fannie Mae, for priser og priser. Hvordan påvirker dette deg? Dine lån vil ha høyere avgifter finansiering (discount points) pakket inn i den hvis kredittkortet score ikke er sterk.
I en verden av eieren byggmester konstruksjon, forventer låner allerede til å betale mer for lånet enn han ville forvente å betale for en typisk konstruksjon lån eller sikkert enn et enkelt kjøp eller refinansiere boliglån. Faktisk er disse høyere kostnadene ikke er av største betydning, fordi de er utlignet mot hardføre mye sparepenger som en eier byggmester vil tjene ved å kutte ut kostnadene ved en generell entreprenør under byggingen av det nye hjemmet.
Men hjelper hver lille bit. Og hvis en eier builder kan unngå ekstra gebyrer som kommer med lavere kreditt score, så den vil bidra til å maksimere mengden svette egenkapitalen som blir bygget inn i hjemmet. Selvfølgelig vil låntakere med fico credit score over 740 har ingenting å bekymre seg for. Det er låntakere med kreditt score som faller under 700 spesielt som må være forberedt på å pakke ekstra rabatt poeng til lånet sitt. Så la oss ta en titt på hvorfor dette skjer, og deretter bestemme om konstruksjonen er fortsatt verdt de ekstra kostnadene.
Hovedtyngden av de gjenværende eieren byggmester byggelånsrenter programmer over hele landet som selger sine sluttprodukter til Fannie Mae, den boliglån industrien titan som stimulerer til utlån ved å kjøpe pakker med boliglån fra bankene. Dette er ikke uvanlig. Faktisk er det typiske utløpet for de fleste långivere i USA Problemet for owner builder lån, skjønt, er at Fannie Mae har satt noen strenge retningslinjer priser som samsvarer direkte til låntakers fico credit score og lån til verdiforhold.
Med eier builder konstruksjon, bygger låntakeren vanligvis sitt hjem for mindre enn 80% av husets vurdert markedsverdi. Derfor, når man ser på Fannie Mae retningslinjer for prissetting, er det svært nyttig at eieren byggerne ikke trenger å tenke på med alle lån til boligens verdi over 80%. Dette sparer virkelig dem fra en mye høyere prising nivåer.
Det er imidlertid æren scorene som må nøye overholdes. For eksempel bruker 80% lån til verdi, en låntaker som har en kreditt score under 700 kan forvente å vikle en ekstra rabatt punkt i lånet sitt. Hvis kreditt score er under 680, pakk en ekstra 1,75 til 2,25 poeng til lånet. Ett punkt er lik én prosent av lånebeløpet. Derfor, hvis lånebeløpet er $ 200.000, og innpakning ytterligere 1,75 poeng til finansiering vil bety et tap på $ 3500 i egenkapital i boligen når den er ferdig.
Så det er verdt det for en eier byggmester med lavere kreditt score? Svaret på det spørsmålet avhenger av hvor mye egenkapital at han planlegger å lagre under byggingen av sitt hjem. For eksempel, på $ 200.000, kan du spare $ 40.000 ved å eliminere kostnadene for en eier bygge og administrere prosjektet selv, kanskje gjøre noen av de mindre deler av arbeidskraft. I dette tilfellet de ekstra $ 3500 pakket inn lånebeløpet skal ikke gjøre en stor forskjell for deg.
Det er viktig å merke seg at disse eier byggmester byggelån tar hensyn til en låntaker å vikle disse avgiftene og nedleggelser kostnader i lånebeløpet, slik at du slipper å betale dem ut av lommen. I eksempelet ovenfor, vil de ekstra $ 3500 i rabatt punkter som oppstår på grunn av en lavere kreditt score ikke bety at du må betale en ekstra $ 3500 ved stengetid. Det betyr ganske enkelt at en ekstra $ 3500 blir finansieringen for deg. I det lange løp kan du likestille dette til $ 3500 mindre egenkapital at du kommer til å bygge inn i hjemmet ditt ved å være en eier builder.
I tillegg er de ekstra kostnadene kan være vel verdt det for deg hvis eieren byggmester byggelånsrenter er en engangs-lukke funksjonen, som betyr at du ikke må gå gjennom en ny runde med nedleggelser når hjemmet er bygget. Hvis du kan konvertere direkte til din faste finansiering uten å måtte bekymre seg for en ny runde med avsluttende kostnadene, og de ekstra kostnadene i engangs-lukking er ikke altfor plagsom. For en eier utbygger om å spare mye penger under bygging, finansiering program som lar ham gjøre det fortsatt vil være vel verdt det.
Derfor, hvis du vurderer å søke om en eier byggmester byggelånsrenter som vil tillate deg å bygge din egen bolig uten å kreve en generell entreprenøren, være forberedt på å ha høyere kostnader knyttet til lån enn du ville ha hvis du var å kjøpe et hus eller bruker en fullt godkjent byggmester for byggingen. Men husk å se på det store bildet og beregne total belønning av vesentlig lavere byggekostnader for owner builder prosjekter.
